年關(guān)將近，不僅公募基金排名戰(zhàn)況激烈，私募基金的投資業(yè)績(jī)也同樣牽動(dòng)著投資者神經(jīng)。據(jù)私募排排網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示，今年前11月納入統(tǒng)計(jì)的私募基金整體平均收益率達(dá)到24.6%，其中，百億級(jí)私募前11月平均收益為33.02%，股票策略百億級(jí)私募平均收益更是高達(dá)40.12%。

雖然今年的結(jié)構(gòu)性行情為機(jī)構(gòu)投資者創(chuàng)造了良好的投資基礎(chǔ)，資金的持續(xù)涌入也使得部分頭部私募公司業(yè)績(jī)與規(guī)模齊增。不過，整體來看，今年來漲勢(shì)較好的私募基金主要集中在權(quán)益類產(chǎn)品，而一些以固收類產(chǎn)品為主的私募公司并未有明顯獲益，甚至出現(xiàn)虧損，暖流資產(chǎn)管理股份有限公司(以下簡(jiǎn)稱：“暖流資產(chǎn)”)就是其中之一。

據(jù)私募排排網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示，暖流資產(chǎn)今年內(nèi)能夠取得可比業(yè)績(jī)的8只基金全部為固定收益產(chǎn)品，截至其最新凈值更新日期，有5只基金年內(nèi)虧損，而3只盈利基金也漲幅有限，其中2只漲不足0.4%，唯一漲幅超過1%的是外貿(mào)信托-暖流債享10號(hào)結(jié)構(gòu)化債券，但其最新凈值更新日期僅至8月份，近期未曾更新。

具體來看，外貿(mào)信托-暖流債享10號(hào)結(jié)構(gòu)化債券成立于2019年8月9日，截至2020年8月21日，該基金今年來的收益率為1.31%，累計(jì)單位凈值為1.0293元。外貿(mào)信托-匯鑫269號(hào)成立于2018年4月12日，截至2020年12月25日，該基金今年來僅微幅上漲0.02%，累計(jì)收益率也略有虧損，最新單位凈值為0.9909元。外貿(mào)信托-元鑫5號(hào)結(jié)構(gòu)化債券投資成立于2017年11月9日，截至2020年12月18日，該基金今年來收益率為0.34%，累計(jì)單位凈值為1.0085元。

5只虧損基金中，外貿(mào)信托-暖流債享9號(hào)結(jié)構(gòu)化債券的最新凈值更新日期僅至2020年6月4日，此后至今再無更新。該基金成立于2019年6月5日，累計(jì)單位凈值為1.0074元，今年來收益率為-0.15%。

其余4只基金的最新凈值更新日期都截至今年12月份，但年內(nèi)收益率全部虧損，其中，暖流陸享穩(wěn)健1號(hào)虧損最高，該基金成立于2018年4月4日，截至2020年12月15日，該基金今年來的收益率為-24.26%，累計(jì)收益率也虧損16.36%，累計(jì)單位凈值為0.8364元。

今年來，債券市場(chǎng)爆雷事件頻發(fā)，暖流陸享穩(wěn)健1號(hào)大幅虧損就與踩雷違約債券有關(guān)。據(jù)中國經(jīng)營報(bào)報(bào)道，暖流陸享穩(wěn)健1號(hào)近期踩雷福建福晟集團(tuán)有限公司(以下簡(jiǎn)稱“福晟集團(tuán)”)旗下違約債券。

近幾年樓市精準(zhǔn)調(diào)控，房企面臨資金收緊壓力，不少房企也因此出現(xiàn)了巨額債務(wù)違約情況，福晟集團(tuán)就是其中之一。11月19日，福晟集團(tuán)公告稱，公司無法按時(shí)支付“18福晟02”回售本金及利息共計(jì)6.31億元。自公告出具之日起，“18福晟02”、“18福晟03”、“19福晟01”及“19福晟02”將在固定收益證券綜合電子平臺(tái)停牌。

據(jù)中國經(jīng)營報(bào)報(bào)道，暖流資產(chǎn)旗下的“暖流陸享穩(wěn)健1號(hào)”持有福晟集團(tuán)發(fā)行的18福晟02、18福晟03兩只債券，同時(shí)，該基金暫停11月份的開放贖回。暖流資產(chǎn)給出的方案是，該產(chǎn)品暫停開放贖回，待所有投資者都有合理時(shí)間充分了解基金現(xiàn)狀后，將增加一次臨時(shí)開放贖回或在12月重新開放贖回。

從暖流陸享穩(wěn)健1號(hào)收益走勢(shì)圖來看，該基金成立后一直到今年10月份，凈值均處于穩(wěn)定緩慢增長(zhǎng)狀態(tài)，但自今年10月下旬起，其凈值直線下跌。也就是說，該基金的凈值走勢(shì)也與上述踩雷報(bào)道情況基本吻合。

此外，外貿(mào)信托-匯鑫268號(hào)與外貿(mào)信托-匯鑫240號(hào)分別成立于2018年4月17日、2017年12月28日，截至其最新凈值更新日期2020年12月18日，這2只基金的年內(nèi)收益率分別為-4.77%、-3.25%，累計(jì)收益率分別為-5.52%、-1.46%，累計(jì)單位凈值分別為0.9448元、0.9854元。

國投泰康信托鯤鵬146號(hào)債券投資成立于2018年1月23日，其最新凈值更新日期為2020年12月4日，該基金的年內(nèi)跌幅為3.11%，累計(jì)收益率為-3.98%，累計(jì)單位凈值為0.9602元。

上述基金大多由基金經(jīng)理程鵬掌舵，據(jù)私募排排網(wǎng)介紹，程鵬為暖流資產(chǎn)投研板塊負(fù)責(zé)人。從事中國金融固定收益及衍生品市場(chǎng)的投資和交易時(shí)間近10年。

資料顯示，暖流資產(chǎn)成立于2011年12月5日，注冊(cè)資本5312.5萬人民幣，是一家專注于固定收益市場(chǎng)的私募基金管理公司，由原中信證券資深管理人員創(chuàng)立。暖流資產(chǎn)管理有限公司主要業(yè)務(wù)：企業(yè)現(xiàn)金管理、固定收益類產(chǎn)品自有投資、夾層基金募集投資、高凈值個(gè)人財(cái)富管理、受托或委托資產(chǎn)管理業(yè)務(wù);與資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)相關(guān)的咨詢業(yè)務(wù);國家法律法規(guī)允許的其他資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)。暖流資產(chǎn)大股東為暖流投資控股有限責(zé)任公司，持股比例64.94%。